Bagaimana menghitung nilai tercatat suatu obligasi

Nilai tercatat obligasi adalah nilai yang tertera di neraca entitas penerbit. Nilai tercatat adalah total gabungan dari nilai nominal obligasi dan diskon atau premi yang belum diamortisasi. Diskonto dari nilai nominal obligasi terjadi ketika investor ingin memperoleh tingkat bunga yang lebih tinggi daripada tingkat yang dibayarkan oleh obligasi, sehingga mereka membayar kurang dari nilai nominal obligasi. Sebaliknya, premi atas nilai nominal obligasi terjadi ketika tingkat bunga yang dibayarkan oleh obligasi lebih tinggi dari harga pasar, sehingga investor bersedia membayar lebih dari nilai nominalnya. Hampir selalu ada diskon atau premi yang terkait dengan obligasi, karena tingkat suku bunga terus berfluktuasi. Diskonto ini diamortisasi secara bertahap selama umur obligasi, sehingga pada tanggal jatuh tempo obligasi, nilai nominalnya sama dengan nilai tercatatnya.

Jika terdapat diskonto dari nilai nominal obligasi, sisa diskonto yang belum diamortisasi dikurangi dari nilai nominal untuk mendapatkan nilai tercatatnya. Jika terdapat premi atas nilai tercatat, sisa premi yang belum diamortisasi ditambahkan ke nilai nominal obligasi untuk mencapai nilai tercatatnya.

Istilah Serupa

Nilai tercatat obligasi juga dikenal sebagai nilai bukunya.