Setara dengan uang tunai

Setara kas adalah investasi yang sangat likuid yang memiliki jangka waktu tiga bulan atau kurang. Ini harus berisiko minimal terhadap perubahan nilai. Contoh setara kas adalah:

• Akseptasi bankir

• Sertifikat deposito

• Kertas komersial

• Surat berharga

• Dana pasar uang

• Obligasi pemerintah jangka pendek

• Tagihan keuangan

Untuk diklasifikasikan sebagai setara kas, suatu item harus tidak dibatasi, sehingga tersedia untuk digunakan segera.

Item baris kas dan setara kas dinyatakan pertama kali di neraca, karena item baris dinyatakan dalam urutan likuiditasnya, dan aset ini adalah yang paling likuid dari semua aset. Bisnis cenderung berinvestasi lebih banyak dalam setara kas ketika mereka memproyeksikan kebutuhan jangka pendek akan uang tunai, sehingga investasi mereka dapat segera diubah menjadi uang tunai.